Quo Vadis Euro-Bund Future

 

30. Januar 2013, Deutsche Anleihen setzen Sinkflug fort -http://www.stern.de/wirtschaft/geld/deutsche-anleihen-setzen-sinkflug-fort-1963219.html

FRANKFURT (AFX) - Die deutschen Staatsanleihen haben am Mittwoch abermals schwach tendiert. Bis zum Mittag fiel der richtungsweisende Euro-Bund-Future um 0,20 Prozent auf 141,53 Punkte. Die Rendite der zehnjährigen Bundesanleihen stieg auf knapp 1,72 Prozent. Dass deutsche Staatstitel trotz überwiegend schwacher europäischer Börsen unter Druck standen, erklärten Beobachter zum Teil mit schwachen Vorgaben vom amerikanischen Anleihemarkt. US-Treasuries mit zehnjähriger Laufzeit rentieren mittlerweile wieder über zwei Prozent, so hoch wie zuletzt im April 2012. Hauptgrund ist die in den letzten Monaten spürbar gestiegene Risikoneigung der Investoren. Zur Wochenmitte schürten neue Konjunkturdaten aus dem Euroraum Hoffnung, dass die Talfahrt im Jahresverlauf beendet sein könnte. Das Wirtschaftsvertrauen (ESI) hellte sich im Januar zum dritten Mal in Folge auf. Im weiteren Handelsverlauf richten sich die Blick der Investoren in Richtung USA. Dort werden erste Wachstumszahlen für das Schlussquartal 2012 und Daten vom Arbeitsmarkt erwartet. Am Abend wird die US-Notenbank Fed ihre neuen Entscheidungen bekanntgeben. Beobachter rechnen nicht damit, dass sich an dem hochexpansiven Kurs der Federal Reserve etwas ändert.

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29.01.2013, Die Baisse hat begonnen – bei Anleihen - http://blog.wiwo.de/dax-radar/2013/01/29/die-baisse-hat-begonnen-bei-anleihen/
http://blog.wiwo.de/dax-radar/2013/01/29/die-baisse-hat-begonnen-bei-anleihen/

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29.01.13 Anleihen sind tot, Aktien erleben Wiedergeburt - http://www.welt.de/finanzen/article113220334/Anleihen-sind-tot-Aktien-erleben-Wiedergeburt.html?config=print

 

 

 

um 14:30 und schwächelndem Aktienmarkt heute hat sich der BuFu schnell nach dem Zwischen-Peak wieder nach unten weiter aufgemacht. Scheinbar läuft da echt eine Art Fluchtwelle momentan.

http://www.welt.de/finanzen/article113220334/Anleihen-sind-tot-Aktien-erleben-Wiedergeburt.html?config=print => "..".....Steigende Renditen bedeuten fallende Anleihekurse. Das könnte schnell eine Eigendynamik entfalten: Kommt eine Absetzbewegung erst einmal in Gang, kann daraus eine regelrechte Flucht aus Anleihen werden. Gerade private Anleger könnten bei Kursverlusten ihrer Investments in Panik verkaufen. Ein Crash am Rentenmarkt ist kein Ereignis mit null Prozent Wahrscheinlichkeit. Raus aus Anleihen, rein in Aktien  – das ist die Devise", sagt Carl Weinberg, Chefökonom bei High Frequency Economics, einem unabhängigen US-Analysehaus. Michael Hartnett, Chefstratege bei der Bank of America in New York, sieht es ähnlich: "Anleihen sind tot, Aktien erleben eine Wiedergeburt", sagt er. Der Ökonom spricht von der Großen Rotation.Seit dem Jahr 2006 sind 819 Milliarden Dollar in Anleihenfonds geflossen, 573 Milliarden Dollar wurden aus Aktienfonds abgezogen. Dieses Verhältnis dreht sich jetzt um. Seit nunmehr neun Wochen strömt wieder verstärkt Geld in Aktienfonds. Zuvor waren diese Produkte jahrelang Ladenhüter gewesen. In der Krise wollte niemand Dividendenpapiere haben. "Die Leute werden wieder warm mit Aktien", sagt Peter Sullivan, Stratege bei der britischen Großbank HSBC. Derartige Umbrüche verlaufen selten reibungslos. Nach Ansicht von Hartnett droht ein großer Bond-Crash wie im Jahr 1994. Damals schoss die Rendite zehnjähriger Bundesanleihen innerhalb von neun Monaten von 5,5 Prozent auf knapp acht Prozent, also um mehr als zwei Prozentpunkte nach oben. Die am Markt befindlichen Papiere verzeichneten im Schnitt einen Kursverlust von 13 Prozent. Das traf damals Besitzer von Rentenfonds, vor allem aber Bauherren. Der Immobilienboom starb damals einen jähen Tod. Wer in ein Haus oder eine Wohnung investiert, muss mit deutlich steigenden Bauzinsen rechnen. ....

 

 

 

unterschritten worden. Dafür muß man jetzt schauen, ob die Region 142,10/20 nach oben dicht bleibt. Da könnte sich sonst kurzfristig eine inveserve SKS vollenden, falls es darüber geht. Bin vorhin jedenfalls rausgegangen, weil ich zum einen nicht gerne über das WE ein Position halte und weil ich abwartel wie der Kampf 142,60 vs. 142,10/20 ausgehen wird. US Arbeitsmarktzahlen waren ziemlich inline mit den Erwartungen. Positiv war, daß die Zahlen den letzten beiden Vormonate nochmal klar nach oben angehoben wurden.  

 

Also dafür müßte man erstmal den Widerstand bei 142,50 knacken. Das wäre jetzt doch vielleicht etwas too much too soon. Die Region 142,50/60 sollte sich eigentlich erstmal etwas wehren. Kann also sein man prallt in der Region  wieder nach unten ab wenn man merkt hier kommt man so schnell nicht weiter.  

142,00   ???  

ich gehe davon aus, wegen den durchzogene ArbMDaten.
CBOEInterestRate10-YearT-Note      ^TNX      1.93     -0.07    -3.64%                    §
TreasuryYield30Years      ^TYX      3.13     -0.06-1.91%
§

Michigan allerdins besser, also wird die Senkung nicht lange dauern

USA: Der ISM-Einkaufsmanagerindex für das verarbeitende Gewerbe notiert im Januar bei 53,1, erwartet wurde ein Wert von 50,5 nach 50,7  

hat erwartungsgemäß erstmal gehalten. Gab auch eigentlich keinen wirklichen Grund jetzt stärker nach oben zu ziehen. Geld fließt noch immer fleißig in den Aktienmarkt (wie man heute wieder sehen kann) und die ehemaligen "sicheren Häfen" sind weiterhin nicht mehr so beliebt. Solange da keine Umkehr stattfindet und weiter umgeschichtet wird von Anleihen zu Aktien, solange kommt der Bundfuture nicht mehr deutlich in nördliche Gefilde. Wird allerdings interessant werden zu sehen, ob die Aktienmärkte wieder etwas nervöser werden, wenn es Richtung Monatsende geht und Obama und die Repubikaner sich weiter in der Haaren liegen sollten ohne Kompromiß zum Fiscal Cliff. Das hat der Markt im Moment ja völlig verdrängt. Von daher denke ich es wird spätestend in 2 Wochen an den Aktienmärkten wieder etwas weiter rückwärts gehen und ab dann auch der Bund Future temporär wieder etwas fester werden.  

darf ich mir was wünschen















































dann  bitte

22.00   auf tageshoch   so  142,40
und montag mit upgap  über die  142,50 - 60
start  142,70 min  

deshalb spiele ich den aktuell auch nicht

die spielen mit dem, wie sie wollen
abartige bewegungen - sage ich nur  

aus dem bund fut geholt haben
müsste daxi am montag bei  8.000   starten


oder verarschen die wieder alle nur

assimarkt

eigentlich finger weg und gut  

höher als am Morgen ! (siehe #635)

CBOEInterestRate10-YearT-Note      ^TNX      2.01      0.02    +1.26%          §
TreasuryYield30Years      ^TYX      3.21      0.04+1.20%
§
wollte noch billig etwas Short 15fach reinholen, leider zu 28.6 nicht zugeteilt erhalten :-((

Schaut mal, diese schw.... Spikes Manipulatoren  

... die Zeichen stehen mittelfristig auf Short, = Shorts kaufen bei der nächster Erholung. Oder ist das noch zu früh?
ETF562
CZ33C6  

Du hast ja sicher meine Postings gesehen.
Bin nun 14% im Plus und hab etwas Bedenken, dass am Do eine Zinssenkung kommen könnte ?
Ich werde ev den Short15 verkaufen, je nach Verlauf anf. Woche  

TA-Composite 1,060.78 +1.57% 

Weiter vorne war zu lesen, dass am Do ev. die Zinsen gesenkt würden, Meinungen dazu ?

 

ja super.
aus meiner Sicht ist der mittelfristige Trend jetzt down. Nach unten bei 141.6 durchgebrochen.
mittelfristiges Ziel: 138.5  

Achtung, wenn Zinsen gesenkt werden, steigt der Fut !  

Die Bären dürften wohl den Wunsch haben nach Möglichkeit auf SK nicht mehr in die Kursrange der gelben Schaukelzone des Januar zurückkehren und auch nicht die rote Linie (von 2 Wochen gebrochene seit Sept12 steigende Aufw.trendline ) zurückzuerobern. Stattdessen lieber unter 142,2/5 dauerhaft etablieren und im violetten Bereich weiter abwärts bewegen Richtung der schwarze Aufw.trendlinie die seit März 2012 steigt. Von daher hat man sich in den Schlußstunden des letzten Freitags schon "korrekt" ;) verhalten. Ist die Frage, ob es die Bullen nur bei dieser einen Attacke belassen werden. Solange der Aktienmarkt parallel fest bleibt haben es die Bund Future Bullen nicht leicht, da "sichere Häfen" seit Wochen reduziert werden zugunsten von Neuinvestments in Aktien. Wenn ich mir den S&P anschaue, dann kommt man aber nach dem steilen Anstieg in den letzten Wochen nun nahe an die rote Begrenzungslinie des Jahres 2012. Bin mal gespannt wie man sich da verhalten wird beim Kampf technischer Widerstand vs. Zufluß Aktienmarkt/Abfluß sichere Häfen. Das dürfte sicher auch temporär Einfluß haben auf den Bund Future.  

ranjo #644 aus meiner Sicht ist der mittelfristige Trend jetzt down. Nach unten bei 141.6 durchgebrochen. mittelfristiges Ziel: 138.5
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Also  die Region um die 138/39 (Low Sept,2012) habe ich auch auf dem Schirm auf etwas längere Sicht als mögliche Landezone. Sollte sich eine große SKS in den letzten 4 Monaten etabliert haben mit einer Nackenlinie im Bereich bei roundabout 142/142,5, dann wäre damit weiteres Abwärtspotenzial in Höhe der Differenz Top K bis zur Nackenlinie gespiegelt nach unten vorhanden. Deswegen war es aus meiner Sicht auch wichtig, daß man am Freitag wieder deutlich nach unten abgedreht hat als man der 142,5 nahe kam. Sollte die Nackenline der SKS auf SK gekillt werden, dann wäre das Szenario erstmal wieder verpufft.

http://www.godmode-trader.de/wissen/index.php/Chartlehrgang:Sks  => "...Das theoretische Kurspotenzial entspricht auch bei einer SKS-Formation der größten Ausdehnung innerhalb der Formation, die aber hier vom Ausbruchspunkt an der Nackenlinie nach unten abgetragen wird..."

 

"...Achtung, wenn Zinsen gesenkt werden, steigt der Fut !..."
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Danke für den Hinweis ... das passt bei mir doch super:
bei der nächsten Kurs-Erholung gehe ich dann erstmalig Short mit Anlagehorizont mehr als 2-6 Wochen, Ziel 138.5
;)  

Sehr Interessant Deine Analyse, ja das Ziel von 138.5 ist natürlich mittelfrstig zu sehen.
Wenn Du die hellgrüne, untere, Trendlinie (auf Deinem oberen Chart) verlängerst, so endet diese jedoch erst bei 120.00.
;)  

wollte zu 31 raus ETN0AF
wieder mal zu gierig limitiert :-(