Dividendenperle mit KGV von 8

Ich denke sie sind seeehr gut, insbesondere die Margenverbesserungen sind beachtlich. In H2 sollte das zu weiteren Ergebnisverbesserungen führen, das EPS/2011 dürfte auf ca. 3 EUR ansteigen, wenns gut läuft wovon ich ausgehe dann auch darüber.
Leider bisher keine Kursreaktion bei der Aktie. Hoffe die kommt noch!  

AF notiert gerade tiefer (ca 24,50 EUR) als in der heissen Crash-Phase Anfang/Mitte August. Whärend andere Titel sich bereits zT deutlich erholt haben und nach oben tendieren gehts hier langsam nach unten. Vielleicht noch etwas warten mit dem Einstieg ... ev. kann man auch bei 22,xx rein, wer weiss.  

... sieht sehr interessant aus. Vor allem den riesigen Wettbewerbsvorteil finde ich beeindruckend! Auch das keine Schulden bei einer Bank sind finde ich super!

www.gieristgut.com/2011/08/amadeus-fire-ist-ein-value-kanditat.html

 

Ich habe gestern gekauft und laut meiner Analyse mit deutlicher Sicherheitsmarge.

Rechnet man die Cashbestände weg, bleibt ein KGV von 8,6 und das bei einem Wachstumsunternehmen, dass - so wie ich es sehe - in keinen Schwierigkeiten steckt und schuldenfrei ist.

Innerer Wert anhand DCF: ~ 40 Euro

Innerer Wert anhand durchschnittlichem KGV: ~ 31 Euro

www.anleitung-zum-reichtum.com

 

 

 

 

... weiss nicht wie Du das rechnest, aber bei einem Kurs von 25,00 EUR und einem erwarteten EPS/2011 von 3,00 EUR sehe in das eKGV/2011 (incl. Cashbestände!) schon bei 8,33 .  

Das sieht bei mir so aus:

Aktienkurs: 25

Flüssige Mittel pro Aktie: 6

Langfristige Schulden pro Aktie: 1

6 (Flüssiges) - 1 (Schulden) = 5

25 (Aktie) - 5 (Barmittel) = 20

und von diesem Aktienpreis das KGV.

 

Bei dieser Rechnung nehme ich an, dass die kurzfristigen Schulden ohnehin aus dem laufenden Geschäft bezahlt werden können. Insofern kauft man bei der Aktie 20 Euro Unternehmen und bekommte 5 Euro Cash dazu.

eKGV verwende ich nicht - hat noch nie so richtig funktioniert und ist mir zu spekulativ - außerdem zählt nur, was momentan verdient wird, zu oft sah ich da schön böse Überraschungen!

www.anleitung-zum-reichtum.com

 

 

kann man dich irgendwie kontaktieren?

email etc?

 

viele grüße,

hedgeurstoxx

 

 

der Q3-Bericht (20.10.) dürfte Super-Zahlen bringen, Rekorde auf allen Ebenen!
Wenn der Gesamtmarkt stabil bleibt (ich denke, das wird er ab jetzt, ja, es dürfte sogar ab jetzt eher nach oben gehen ...) sollte sich dann auch hier im Kurs was tun.  

denn:
Zweifellos hat das Q3 für AF Rekordzahlen auf allen Ebenen gebracht (ich unterstelle, dass kein negativer grösserer Sondereffekt eingetreten ist, sondern alles 'normal' lief).
In Q3 waren mehr Zeitarbeiter beim Kunden in Beschäftigung, es hatte 6 Arbeits-/Berech-nungstage mehr als Q2, die Einnahmen (Barmittel) sind gesprudelt,  .... alle Margen dürften sich verbessert haben.
Davon nun ausgehend haben sich die Kennziffern die die User HEDGEYOURSTOXX (#78)
und LUKAS_PAIER (#81) dankenswerterweise berechnet und hier eingestellt haben natürlich nochmal verbessert .... und obendrein ist der Aktienkurs (aktuell ca. 24,30) nochmal gesunken (während viele andere Aktien in den letzten 3 Tagen bereits deutlich zugelegt haben).
Also ... daher! (Warte aber vielleicht noch diese blödsinnigen US-Arbeitsmarktbericht ab)  

 

... dann sind ja alle drei aktiven Forumsleute investiert :-)

 

 

Anteilsbesitz ..... hat mit mir (leider) nichts zu tun :-))!  

 

... wenns so weiter geht bis zu den Q3-Zahlen, dann hätte man am 20.10. mit ca. 36 EUR eine 'angemessene' Bewertung erreicht :-)  

.... geschockt von meinem fantastischen Einstiegszeitpunkt ?? :-) .... oder was :-) ???
Also, ... Spass beiseite, ... der 20.10. mit Q3 und fantastischen Ergebnissen von AF auf allen Ebene rückt näher, ... und (wenn der Gesamtmarkt nicht dazwischenfunkt ...) ich überlege, für dieses Datum nochmal nachzulegen um den von mir erwarteten Q3-bedingten Kurs-Anstieg so richtig mitzunehmen!!! Denke eben, dass der Okt/Nov 'gesamtmarktmässig' mit der Berichtssaison ein Hammermonat werden könnte!
Daher .... meine Gesamtstrategie bezügl. Okt/Nov sieht so aus (trade durchaus kufri):
.... stark rein bei AF vorm 20.10., ..... stark rein bei Polytec ( und ev. Cinemaxx ) vorm 04.11., .... stark rein bei Drillisch vorm 09.11., .... stark rein bei Softing vorm 15.11., .....
( AF + Polytec hab ich bereits, mit je 20% Depotanteil, Rest zZ cash) :

Was sagt ihr zu der Strategie?  

Den Rest hab ich nicht analysiert - aber auf jeden Fall stark rein bei Amadeus - ob es so kurzfristig funktioniert, wie du spekulierst, weiß ich schlichtweg nicht - aber auf jeden Fall stark rein bei Amadeus :-)

www.anleitung-zum-reichtum.com

 

 

ist naürlich stark. Hatte aber auf knapp 2,20 gehofft .... die 3,0 EPS/2011 sind damit nicht mehr erreichbar ... dennoch tolle Steigerung (Vorjahr 9 Mon. war  1,57 ).
Jetzt mal schaun ob der Kurs nochmal reagiert ... hoffen wir es.  

... bin leider nicht raus/dabei gewesen bei ca 28 EUR, ... hab auf weiteren Kursanstieg gehofft.
Naja, schaun mer mal wie's weiter geht.  

in #93 behaupte ich, dass für 2011 ein EPS von 3,0 EUR nicht mehr erreichbar wäre. Nachdem ich nun nochmal nachgeschaut habe ( das Q4/2010/EPS lag bei 0,76 EUR ....) können bei Fortsetzung der bisherigen 2011er-Steigerungsraten die 3,0-Marke noch gut erreicht werden.  

versteht sich auch warum der Kurs von ca. 28 auf 27 gesunken ist, da wurden ca. 55.000 Stücke von allein einem Investor auf den Markt geschmissen / verkauft. So ist das manchmal ... ein Unternehmen bringt Rekordergebnisse, der Gesamtmarkt steigt ( echte Looserfirmen auch ...), und das Topunternehmen verzeichnet Kursverluste.  

Hat jemand eine Info zum Grund für diese ca.  +3,0 % ?  

.... habe jetzt auf der Homepage von AF gesehen, dass als Termin für AF stattfindet:

Oktober 24.10. - 27.10.2011 Internationale Roadshow

Vielleicht wurde dort Nachfrage nach AF-Aktien geweckt ... .  

Liegt am derzeit ungünstigen Marktumfeld. Werde noch eine Weile die Finger von der Aktie lassen...

hängt es im Wesentlichen am Gesamtmarkt, der alle guten Werte (nicht nur AF) auf dem Weg nach oben blockiert.