"Ich kann euch beruhigen: Natürlich 275 Mio Euro (ohne Vrij). Wäre aber auch einfach nachzulesen gewesen:rolleyes:
Zieht man die Schulden ab, berücksichtige ich keinen 40 % Risikoabschlag wie beim BVB, komme ich auf einen fairen Wert von 132 Mio Euro. Mit Abschlag: 80 Mio Euro.
Weiterhin: - hohe Personalkosenquote - Schuldenberg - ablöserfeier Weggang von Vrijs - miserable Einnahmen (Zuschauer) - Sponsoren werden durch das miserable Fan-Image verschreckt.
Die Aktie erscheint mir somit überbewertet. Wir haben von Hg ja gelernt, dass man "fair" und "Kursziel" (incl. 40 % Risikoabschlag) streng unterscheiden muss"
SzeneAlternativ schreibt bei wallstreet online unter dem Pseudonym Astragalaxia der bringt da allerlei lustige Dinge, kannst dort ja mal querlesen, aber ist nicht so wichtig....
Kader: 275 Mio Euro (ohne Vrij, da ablösefreier Wechsel) Schulden: 143 Mio Euro Substanzwert 132 Mio Euro. Mit 40 % Risikoabschlag: 80 Mio Euro.
Weiterhin: - hohe Personalkosenquote - Schuldenberg - ablöserfeier Weggang von Vrijs - miserable Einnahmen (Zuschauer) - Sponsoren werden durch das miserable Fan-Image verschreckt.